Após três anos sendo avaliada como “forte”, a nota da gestão de investimentos da Petros foi elevada para “excelente” pela Fitch Ratings, uma das maiores agências de classificação de risco do mundo. Com isso, a Petros atingiu a nota máxima na escala de avaliação em todos os critérios analisados, o que nos torna a única entidade fechada de previdência complementar do Brasil com rating excelente na governança dos investimentos, um reconhecimento global ao trabalho que vem sendo conduzido na Fundação.

A mudança de “forte” para “excelente” reflete a melhora do desempenho dos planos de benefício definido (BD), como é o caso do PPSP-R e do PPSP-NR, a partir de robusta estratégia de investimento envolvendo o processo de imunização, que influenciou positivamente nos resultados desses planos pelo segundo ano consecutivo.

Segundo a agência, o equilíbrio atuarial dos planos de previdência da Petros tem apresentado “grande melhora desde 2023”. O relatório detalha que a estratégia de imunização, que consistiu na compra de títulos públicos, acima das metas atuariais dos planos, atingiu mais de 80% das carteiras dos planos de benefício definido e deve continuar beneficiando os resultados dos próximos anos.

O novo rating reflete a opinião da Fitch de que a Petros apresenta capacidade de investimento e características operacionais muito fortes em relação às suas estratégias de investimentos, robusta estrutura organizacional, experiência e qualificação profissional, processo de investimento bem definido e organizado, além de sólidos controles de risco e compliance.

Além do aprimoramento da gestão de investimentos, a Fitch destacou a consolidação da agenda ASG (sigla para ambiental, social e de governança) da Petros, que segue avançando sob a liderança do presidente Henrique Jäger. No relatório, a agência ressaltou que a incorporação desses critérios nas decisões de investimento reforçou a solidez institucional e a sustentabilidade de longo prazo da Fundação. 

"A conquista da nota máxima na gestão de investimentos chancela os avanços estruturais que implementamos e nossas decisões para administrar os recursos dos participantes, reconhecendo nosso compromisso com a sustentabilidade dos planos. Mesmo tendo alcançado o nível máximo de excelência nos critérios da agência, seguiremos fortalecendo nossa governança e gestão de riscos, sempre com foco na segurança do patrimônio dos participantes", afirma Henrique Jäger, presidente da Petros. 

Petros atinge nível "excelente” em todos os fundamentos

A Fitch Ratings analisa a gestão de investimentos da Petros com base em cinco pilares fundamentais. Originalmente, a Petros possuía notas máximas ("excelente") em três desses fundamentos e notas "forte" nos outros dois. Com a nova avaliação, a Fundação foi elevada para "excelente" em todos os quesitos, consolidando a sua evolução na governança de investimentos.  

A agência utiliza critérios globais de avaliação, com benchmarking de fundos de pensão e gestoras de investimentos de todo o mundo, garantindo uma análise comparativa ampla e de alto padrão. 

Processo de investimento (alterado de “forte” para “excelente”) – Avalia que a Petros possui processo bem definido e organizado, com estratégias e limites claros e detalhados. Além disso, que todas as decisões são tomadas seguindo uma estrutura de comitês e reuniões bem formalizadas com a equipe de investimento.

Recursos de investimento (“excelente”) – Destaca que a Petros conta com uma robusta estrutura organizacional, bem-organizada e segmentada, com transparência nas responsabilidades e nos controles.

Gestão de riscos (“excelente”) – Reforça que a Petros é supervisionada por várias entidades externas, incluindo patrocinadores e reguladores. Além disso, há áreas de riscos, controles internos, compliance e de auditoria interna, totalmente segregada da equipe de investimentos.

Companhia e atendimento aos clientes (alterado de “forte” para “excelente”) – Considera a longa experiência da Petros na atividade de administração de recursos, bem como uma mudança nos critérios da Fitch, que passou a considerar o fator “alinhamento de interesses" nesse fundamento. 

Desempenho de investimentos (“Consistente”) – Destaca os resultados consistentes obtidos ao longo dos últimos anos, reforçando a eficiência da estratégia da Fundação.

Para fazer essa avaliação, a Fitch realiza um amplo levantamento de informações e documentação da Petros, incluindo reuniões, entrevistas e elaboração de relatório. A agência de classificação de risco seguirá monitorando o rating atribuído à Petros, verificando a evolução dos processos. Clique aqui e confira a classificação no site da Fitch.